Peculiarities of ensuring financial sustainability of the Ukrainian banking system
-
DOIhttp://dx.doi.org/10.21511/bbs.13(1).2018.17
-
Article InfoVolume 13 2018, Issue #1, pp. 184-195
- Cited by
- 1413 Views
-
199 Downloads
This work is licensed under a
Creative Commons Attribution 4.0 International License
Ensuring and strengthening the financial sustainability of banks is a difficult and not completely resolved task. It is inherent not only to developed countries, it has also be¬come nationally important in Ukraine, which was largely predetermined by the specifics of the domestic banks development. This is explained, in particular, by the banking insti¬tutions’ focus mainly on the relatively short-term activity, the need to work under high risk, resulting from economic and political instability in the country. Therefore, nowa¬days, it is urgent for each Ukrainian bank to focus on the main strategic objective – effec¬tive management and ensuring financial sustainability. The purpose of this study is to assess the current state and identify the features of ensuring financial sustainability of the banking system of Ukraine.
It was pointed out in the study that the negative tendency to increase the number of in¬solvent commercial banks during 2012–2017 indicates problems with providing finan¬cial sustainability to commercial banks. The tendencies have been revealed that testify to the problems of the banking system capitalization in Ukraine, which greatly affects its financial stability. Given the analysis of indicators of banks financial sustainability that characterize the bank capital adequacy, the conclusion is made on ambiguous as¬sessment of sufficient level of capitalization, since despite the correspondence of most values of coefficients to the indicators, there is a lack of capitalization of the domestic banking system and equity capital concentration. In general, the results made it pos¬sible to identify trends in the development of capital ratios and financial sustainability indicators and to shape appropriate measures to increase the level of capitalization in order to ensure the financial sustainability of the banking system.
- Keywords
-
JEL Classification (Paper profile tab)G21, M12, M52
-
References35
-
Tables3
-
Figures1
-
- Figure 1. Dynamics of the financial sustainability indicators of the Ukrainian banking system for January 1, 2013 till January 1, 2018, %
-
- Table 1. Dynamics of structural changes in the banking sector of Ukraine in 2012–2017
- Table 2. Ukrainian banks, which are in reorganization and liquidation as of January 1, 2017
- Table 3. Indicators of economic standards as of April 1, 2015 – April 1, 2018
-
- Al-Shawabkeh, A., & Kanungo, R. (2017). Credit risk estimate using internal explicit knowledge. Investment Management and Financial Innovations, 14(1), 55- 66.
- Baranovskyi, O. I. (2007). Стій¬кість банківської системи Украї¬ни [Stiikist bankivskoi systemy Ukrainy]. Finansy Ukrainy, 9, 75-87.
- Basel III: A global regulatory framework for more resilient banks and banking systems – revised version June 2011, BCBS, May 2011.
- Batrakova, L. G. (2007). Экономический анализ деятельности коммерческого банка [Ekonmicheskiy analiz deyatelnosti kommercheskogo banka. Elektron. tekstovyye dannyye] (368 p.). М.: Logos, Universitetskaya kniga.
- Bobyl, V. (2014). Використання показників рівня якості управління ризиками в процесі оцінювання фінансової стійкості банку [Vykorystannia pokaznykiv rivnia yakosti upravlinnia ryzykamy v protsesi otsiniuvannia finansovoi stiikosti banku].
- Bobyl, V. (2014). Методика применения показателей системы риск-менеджмента [Metodika primeneniya pokazateley sistemy risk-menedzhmenta]. Bankauski Vesnik, 6, 67-74.
- Boyd, J., & Nicolo, G. (2005). The theory of bank risk taking and competition revisited. The Journal of Finance, 60(3), 1329-1343.
- Carson, C. S., & Ingves, S. (2001). Financial Soundness Indicators. Policy Paper, International Mon¬etary Fund, June 4.
- Cherep, A. V. et al. (2011). Проблеми та методи забезпечення фінансової стійкості комерційних банків [Problemy ta metody zabezpechennia finansovoi stiikosti komertsiinykh bankiv] (150 p.). Zaporizhzhia: ZNU.
- Demirguc-Kunt, A., Detragiache, E., & Tressel, T. (2006). Banking on the Principles: Compliance with Basel Core Principles and Bank Soundness (World Bank Policy Re¬search Working Paper No. 3954) (pp. 3-33).
- Diaconu, R.-I., & Oane, D.-C. (2014). The Main Determinants of Bank’s Stability. Evidence from Romanian Banking Sector. Pro¬cedia Economics and Finance, 16, 329-335.
- Dovhan, Zh. M. (2012). Фінансова стійкість банківської системи України: проблеми оцінки та забезпечення [Finansova stiikist bankivskoi systemy Ukrainy: problem otsinky ta zabezpechennia] (448 p.). Sumy: UABS NBU.
- Dziubliuk, O. V., & Mykhailiuk, R. V. (2009). Фінансова стійкість банків як основа ефективного функціонування кредитної системи [Finansova stiikist bankiv yak osnova efektyvnoho funktsionuvannia kredytnoi systemy] (316 p.). Ternopil: TNEU.
- Fetisov, G. G. (2002). Методологические основы формирования устойчивости банковской системы [Metodologicheskiye osnovy formirovaniya ustoychivosti bankovskoy sistemy]. Finansy i Kredit, 15(105), 2-13.
- International Monetary Fund (2006). Financial Soundness Indicators: Compilation Guide.
- Kliusko, L. A. (2013). Фінансова стійкість банків: теорія та методика оцінки [Finansova stiikist bankiv: teoriia ta metodyka otsinky] (246 p.). Irpin: NU DPS Ukrainy.
- Kornyliuk, R. (2013). Методика рейтингу успішності українських банків [Metodyka reitynhu uspishnosti ukrainskykh bankiv]. Realna Ekonomika, 3.
- Lavrushyn, O. I. (Ed.), Afanasieva, O. N., & Kornienko, S. L. (2005). Банковское дело: современная система кредитования [Bankovskoye delo: sovremennaya sistema kreditovaniya] (256 p.). Moscow: KNORUS.
- Lotobayeva, G., & Nasonova, A. (2006). Система ключевых показателей устойчивости коммерческого банка [Sistema kliuchevykh pokazateley ustoy¬chivosti kommercheskogo banka]. Sibirskaya Finansovaya Shkola (Aval), 4, 456-501.
- Martinez-Miera, D., & Repullo, R. (2010). Does competition reduce the risk of bank failure? Review of Financial Studies, 23(10), 3638-3664.
- Marych, M. H., & Marych, A. V. (2017). Оцінка фінансової стійкості комерційних банків України на сучасному етапі розвитку [Otsinka finansovoi stiikosti komertsiinykh bankiv Ukrainy na suchasnomu etapi rozvytku]. Hlobalni ta natsionalni problem ekonomiky, 17, 698-703.
- Myronchuk, V. M. (2012). Використання функції Харрінгтона при оцінюванні фінансової стійкості банків України [Vykorystannia funktsii Kharrinhtona pry otsiniuvanni finansovoi stiikosti bankiv Ukrainy]. Ekonomika. Upravlinnia. Innovatsii, 1. 23. National Bank of Ukraine (2018).
- National Bank of Ukraine (n.d.). Економічні та фінансові показники України [Ekonomichni ta finansovi pokaznyky Ukrainy].
- Panasenko, H. (2009). Основні напрями забезпечення стабільності банківської системи України на шляху інтеграції у світовий фінансовий простір [Osnovni napriamy zabezpechennia stabilnosti bankivskoi systemy Ukrainy na shliakhu intehratsii u svatovyi finansovyi prostir].
- Ramskyi, A. et al. (2017). Integra¬tion of Ukraine into the European banking system: cleaning, reboot¬ing and Basel III. Banks and Bank Systems, 12(4), 163-174.
- Sheludko, N. (2002). Управління фінансовою стійкістю комерційних банків: монографія [Upravlinnia finansovoiu stiikistiu komertsiinykh bankiv] (228 p.). Kyiv: In-t ekonomiky.
- Sheludko, N. M. (2000). До визначення фінансової стійкості комерційного банку [Do vyznachennia finansovoi stiikosti komertsiiniho banku]. Visnyk Natsionalnoho Banku Ukrainy, 3, 40-43.
- Shermer, O. (2013). Моделювання ризику та фінансової стійкості комерційного банку [Modeliuvannia ryzyku ta finansovoi stiikosti].
- Shulzhenko, A. A. (2012). Забезпечення фінансової стійкості банків на основі підвищення рівня капіталізації [Zabezpechennia finansovoi stiikosti bankiv na osnovi pidvyshchennia rivnia kapitalizatsii] (6 p.). Sumy: UABS NBU.
- Swanepol, E., & Smit, A. M. (2016). The impact of executive remuneration on risk-taking in the banking industry. Invest¬ment Management and Financial Innovations, 13(3).
- Vaskovych, I. M. (2006). Забезпечення фінансової стійкості банків України в умовах ринку: автореф. дис. [Zabezpechennia finansovoi stiikosti bankiv Ukrainy v umo¬vakh rynku: avtoref. dys.] (19 p.). Lviv.
- Vitlinskyi, V., & Pernarivskyi, O. (2000). Фінансова стійкість як системна характеристика комерційного банку [Finansova stiikist yak systemna kharak¬terystyka komertsiinihi banku]. Bankivska sprava, 6, 48-51.
- Zavadska, D. V. (2011). Особливості забезпечення фінансової стійкості банків України [Osoblyvosti zabezpech¬ennia finansovoi stiikosti bankiv Ukrainy]. In M. I. Zvieriakov (Ed.), Visnyk sotsialno-ekonomi¬chnykh doslidzhen, 3(43), 73-80. Odesa: Odeskyi derzh. ekon. un-t.
- Zveruk, L. A., & Boieva, S. K. (2017). Концептуальні заса¬ди дослідження управління фінансовою стійкістю банківсь¬ких установ [Kontseptualni zasady doslidzhennia upravlinnia finansovoiu stiikistiu bankivskykh ustanov]. Biznes Inform, 3, 288-293.
- Zvieriakov, M. I., & Kovalenko, V. V. (2012). Формування системи індикаторів фінан-сової стійкості банківської системи [Formuvannia systemy indykatoriv finansovoi stiikosti bankivskoi systemy]. Finansy Ukrainy, 4, 3-12.